Financement et investissement blockchain

Financement de la recherche et de l’innovation

Les subventions pour les projets blockchain sont octroyées principalement dans le cadre du programme Horizon.

Entre 2016 et 2019, la Commission a octroyé quelque 180 millions d’euros de prix et de subventions dans le cadre d’Horizon 2020. Un budget important pour d’autres subventions est attendu dans le programme de suivi Horizon, connu sous le nom d’« Horizon Europe».

Les projets actuellement financés ont été regroupés sous un ensemble de sujets et de technologies:

• e-identity et gestion décentralisée des données
• soins de santé et éducation
• confidentialité et cybersécurité
• IoT et maisons intelligentes, réseaux et villes
• musique et médias
• technologies industrielles
• environnement et économie circulaire.

Voici quelques exemples:

• Contribution de l’UE de 3,4 millions d’euros au projet MyHealthMyData, qui travaille sur des données médicales centrées sur le patient
• Contribution de l’UE de 4,9 millions d’ euros au projet DECODE, qui construit une architecture ouverte pour la gestion des données d’identité et des données à caractère personnel en ligne.
• 5 millions d’euros attribués à six projets dans le cadre du prix EIC sur les chaînes de blocs pour le bien social

Pour plus d’informations et une liste complète des projets financés, voir Projets financés par l’UE dans le domaine de la technologie de la chaîne de blocs.

Financement de contrats pour contribuer à la construction de l’infrastructure européenne de services Blockchain

Dans le cadre du soutien financier d’Horizon 2020, la Commission européenne a lancé une action de passation de marchés publics avant commercialisation afin de se préparer aux capacités futures de l’EBSI et de soutenir de nouveaux types de cas d’utilisation. Elle a débuté par une consultation sur le marché ouvert et un appel d’offres. Les parties intéressées du marché sont invitées à consulter les pages web de l’approvisionnement précommercial européen Blockchain.

Pour plus d’informations sur les appels ouverts et comment faire une demande de financement, veuillez consulter les pages Startup Europe Club et Financement & Opportunités. Le programme Horizon Europe est en préparation et de nouvelles possibilités de financement seront mises à jour d’ici la fin de l’année. 

Renforcer les investissements dans les innovations Blockchain

Les technologies perturbatrices ont tendance à faire face à des défis considérables lorsqu’elles cherchent des financements à grande échelle. En particulier, parce que la plupart des investisseurs ne disposent pas de l’expertise technique appropriée pour évaluer les perspectives de marché des différentes solutions technologiques. Ils considèrent les innovations numériques, telles que l’IA et la blockchain, comme trop complexes, et hésitent à investir dans ces domaines stratégiques.

Écart d’investissement pour l’IA

Les données empiriques montrent que l’Amérique du Nord domine actuellement le marché de l’IA, la Chine faisant des progrès importants et se rattrapant rapidement. L’Europe semble être en danger de retard sur les marchés mondiaux, avec des investissements dans la fourchette de 15-23 milliards de dollars en Amérique du Nord, 8-12 milliards de dollars en Asie et seulement 3-4 milliards de dollars en Europe.

Écart d’investissement dans les technologies Blockchain

Lorsque nous examinons l’investissement dans les technologies blockchain, l’écart d’investissement pour les startups de haute technologie entre l’Europe et les États-Unis est nettement plus faible. Alors que la plupart des investissements dans les startups blockchain sont destinés à des entreprises américaines avec un total de 4,4 milliards d’euros (33 %), les entreprises européennes ont attiré un solide 2,9 milliards d’euros (22 %). La Chine suit avec un total de 2,8 milliards d’euros (21 %) (source: rapport ‘Blockchain Now And Tomorrow’)

L’une des raisons sous-jacentes est qu’entre 2009 et 2018, les startups européennes de blockchain ont utilisé beaucoup plus de formes de financement alternatives que leurs homologues américains. Par exemple, les startups européennes ont obtenu un financement important grâce à ce qu’on appelle les «offres initiales de pièces», une façon innovante de collecter des fonds auprès du public, en utilisant des pièces virtuelles ou des jetons. De cette façon, ils ont réussi à lever près de 60 % de leur financement total, tandis que le chiffre équivalent pour les startups blockchain américaines n’a pas dépassé 18 %.

Combler l’écart d’investissement

Les startups à leurs débuts et les entreprises en phase d’expansion ont besoin d’un financement suffisant dès le début et au moment de leur croissance. La Commission a développé le fonds d’investissement AI/Blockchain pour les soutenir. Le fonds d’investissement fournit des investissements en actions dans des startups et des PME hautement innovantes qui se concentrent sur le développement et l’adoption des technologies de l’IA et de la blockchain dans tous les secteurs de l’économie.

Phase 1: Fonds d’investissement pour l’IA/Blockchain et programme de soutien

La Commission a fourni 100 millions d’euros au titre du programme Horizon 2020 et grâce à l’effet de levier du Fonds européen pour les investissements stratégiques (EFSI) et du Fonds européen d’investissement (FEI). Le fonds d’investissement ajoute un investissement privé supplémentaire provenant de fonds de capital-risque avec un effet de levier moyen de 4-5. On estime que le volume total des investissements au cours de la première phase (début 2020 et début 2021) se situera entre 400 et 500 millions d’euros. 

Le Fonds d’investissement AI/Blockchain vise à améliorer l’accès au financement, en particulier sous forme de fonds propres, aux entreprises innovantes et à haut risque d’IA et de blockchain. Entre autres choses:

• représente le premier programme d’investissement dédié à l’IA et à la Blockchain au niveau européen;
• vise à soutenir le développement de nouveaux marchés axés sur le développement et l’adoption de technologies innovantes d’IA et de Blockchain;
• fournit un soutien financier spécifique amélioré aux startups innovantes et aux petites et moyennes entreprises (PME) à tous les stades de leur développement;
• se concentre sur les produits d’actions, étant donné que la plupart des entreprises d’IA et de Blockchain sont des entreprises en phase précoce ou à forte croissance;
• vise à fournir des financements aux startups et aux PME innovantes sur la base d’une large couverture géographique en Europe, y compris des marchés moins développés;
• développe des programmes de co-investissement avec les États membres, en particulier par l’intermédiaire des banques nationales de développement.

Dans la deuxième phase, le fonds vise à ajouter des quasi-fonds propres et des financements par emprunt.

Le programme de soutien à l’investissement dans l’IA/Blockchain vise à renforcer l’écosystème européen de la chaîne de blocs et à développer des partenariats stratégiques avec les principales parties prenantes, y compris les startups, les PME, les pays de l’UE, les banques nationales de développement, les fonds industriels et de capital-risque et les investisseurs privés.

Son objectif est de:

• sensibiliser de multiples parties prenantes à l’importance d’accroître les investissements dans les innovations en matière d’IA/chaîne de blocs;
• mener une série de consultations sur le marché avec un large éventail de parties prenantes des gouvernements, du secteur privé et des investisseurs;
• soutenir le développement du portefeuille de projets techniquement et financièrement viables;
• organiser un sommet d’investissement AI/Blockchain qui facilitera la mise en relation entre les promoteurs de projets, les PME innovantes, les start-up et les investisseurs privés.

Phase 2: Programme d’investissement et services de conseil dans le cadre d’Invest EU (2021-2027)

Au cours de la deuxième phase à partir de 2021, l’accent sera mis sur:

• développer la plateforme d’investissement dans le cadre du programme InvestEU et d’un partenariat plus large avec les services de la Commission européenne, les pays de l’UE (notamment par l’intermédiaire des banques nationales de développement) et éventuellement d’autres institutions financières publiques et privées;
• inclure dans la plateforme le développement de services habilitants clés, tels que:
  • la fourniture de services de conseil pour améliorer la préparation à l’investissement des PME et des entreprises de l’IA/Blockchain;
  • soutenir le développement du portefeuille;
  • organiser des forums d’investisseurs, des rencontres entre innovateurs et investisseurs; consultations sur le marché et autres événements de construction communautaire.
• Étendre le fonds d’investissement à une plate-forme d’investissement entièrement développée avec un financement de 1 à 2 milliards d’euros.