Blockchain financiering en investeringen

Financiering voor onderzoek en innovatie

Subsidies voor blockchain-projecten worden voornamelijk verstrekt via het Horizon-programma.

In de periode 2016-2019 heeft de Commissie via Horizon 2020 ongeveer 180 miljoen EUR aan prijzen en subsidies verstrekt. In het vervolgprogramma Horizon, dat bekend staat als Horizon Europa, wordt een aanzienlijk budget voor verdere subsidies verwacht.

Momenteel gefinancierde projecten zijn gegroepeerd in een cluster van onderwerpen en technologieën:

• e-identiteit en gedecentraliseerd gegevensbeheer
• gezondheidszorg en onderwijs
• privacy en cybersecurity
• IoT en smart homes, grids en steden
• muziek en media
• industriële technologieën
• milieu en circulaire economie.

Enkele voorbeelden zijn:

• EU-bijdrage van 3,4 miljoen EUR aan het MyHealthMyData-project, dat werkt aan patiëntgerichte medische gegevens
• EU-bijdrage van 4,9 miljoen EUR aan het DECODE-project, dat een open architectuur bouwt voor het online beheer van identiteit en persoonsgegevens.
• EUR 5 miljoen toegekend aan zes projecten in het kader van de EIC-prijs voor Blockchains for Social Good

Voor meer informatie en een volledige lijst van gefinancierde projecten, zie EU-gefinancierde projecten in blockchain-technologie.

Financiering van contracten voor de opbouw van de Europese infrastructuur voor blockchaindiensten

Als onderdeel van de Horizon 2020-financieringssteun heeft de Europese Commissie een precommerciële inkoopactie gelanceerd om zich voor te bereiden op toekomstige capaciteiten van EBSI en om nieuwe soorten use cases te ondersteunen. Het begon met een open marktconsultatie en een aanbesteding. Geïnteresseerde marktpartijen worden uitgenodigd om de webpagina’s van de Europese Blockchain Pre-Commercial Procurement te raadplegen.

Voor informatie over open oproepen en hoe u financiering kunt aanvragen, kunt u terecht op de pagina Startup Europe Club and Funding & Opportunities. Het Horizon Europa-programma is in voorbereiding en nieuwe financieringsmogelijkheden zullen tegen het einde van het jaar worden geactualiseerd. 

Investeringen in blockchain-innovaties verbeteren

Disruptieve technologieën hebben de neiging om aanzienlijke uitdagingen aan te gaan bij het zoeken naar financiering om op te schalen. Met name omdat de meeste beleggers niet over de juiste technische expertise beschikken om de marktvooruitzichten van de verschillende technologische oplossingen te beoordelen. Ze beschouwen digitale innovaties, zoals AI en blockchain, als te complex, en schuwen investeringen in deze strategische gebieden weg.

Investeringskloof voor AI

Empirische gegevens tonen aan dat Noord-Amerika momenteel de AI-markt domineert, waarbij China belangrijke vooruitgang boekt en snel inhaalt. Europa dreigt een achterstand op de wereldmarkten te lopen, met investeringen in de $15-23 miljard in Noord-Amerika, $ 8-12 miljard in Azië en slechts $ 3-4 miljard in Europa.

Investeringskloof in Blockchain-technologieën

Als we kijken naar investeringen in blockchain-technologieën, is de investeringskloof voor deep tech startups tussen Europa en de VS aanzienlijk kleiner. Terwijl de meeste investeringen in blockchain-startups gericht zijn op Amerikaanse bedrijven met een totaal van EUR 4,4 miljard (33 %), hebben Europese bedrijven een solide 2,9 miljard euro aangetrokken (22 %). China volgt met in totaal 2,8 miljard EUR (21 %) (bron: rapport „blockchain nu en morgen”

Een van de onderliggende redenen is dat Europese blockchain-startups tussen 2009 en 2018 veel meer gebruik maakten van alternatieve financieringsvormen dan hun Amerikaanse tegenhangers. Europese startups kregen bijvoorbeeld een groot bedrag aan financiering via wat het bekend staat als „initiële muntaanbiedingen”, een innovatieve manier om geld in te zamelen bij het publiek, met behulp van virtuele munten of tokens. Op deze manier slaagden ze erin om bijna 60 % van hun totale financiering te verhogen, terwijl het equivalent voor Amerikaanse blockchain-startups niet meer dan 18 % bedroeg.

Het sluiten van de investeringskloof

Startups in hun vroege stadia en bedrijven in de scale-up fase hebben zowel vroeg als wanneer ze groeien voldoende financiering nodig. De Commissie heeft het AI/Blockchain-investeringsfonds ontwikkeld om deze fondsen te ondersteunen. Het investeringsfonds biedt aandeleninvesteringen in zeer innovatieve start-ups en kmo’s die zich richten op de ontwikkeling en toepassing van AI- en blockchain-technologieën in alle sectoren van de economie.

Fase 1: AI/Blockchain Investeringsfonds en ondersteuningsprogramma

De Commissie heeft 100 miljoen EUR verstrekt in het kader van het Horizon 2020-programma en dankzij de hefboomwerking van het Europees Fonds voor strategische investeringen (EFSI) en het Europees Investeringsfonds (EIF). Het beleggingsfonds voegt een extra particuliere investering van durfkapitaalfondsen toe met een gemiddeld hefboomeffect van 4-5. Het totale investeringsvolume in de eerste fase (begin 2020 tot begin 2021) zal naar schatting tussen 400 en 500 miljoen EUR bedragen. 

Het AI/Blockchain Investment Fund heeft tot doel de toegang tot financiering, met name in de vorm van aandelen, tot innovatieve en risicovolle AI- en blockchain-bedrijven te verbeteren. Onder andere:

• vertegenwoordigt het eerste specifieke investeringsprogramma voor AI en Blockchain op Europees niveau;
• heeft tot doel de verdere ontwikkeling van nieuwe markten te ondersteunen die zich richten op de ontwikkeling en toepassing van innovatieve AI en Blockchain-technologieën;
• biedt verbeterde specifieke financiële steun aan innovatieve start-ups en kleine en middelgrote ondernemingen (kmo’s) in alle stadia van hun ontwikkeling;
• is gericht op aandelenproducten, aangezien de meeste AI- en Blockchain-bedrijven in een vroeg stadium of snelgroeiende bedrijven zijn;
• is gericht op het verstrekken van financiering aan innovatieve start-ups en kmo’s op basis van een brede geografische dekking in Europa, met inbegrip van minder ontwikkelde markten;
• ontwikkelt co-investeringsprogramma’s met de lidstaten, met name via nationale stimuleringsbanken.

In de tweede fase wil het fonds quasi-eigen vermogen en schuldfinanciering toevoegen.

Het investeringsondersteuningsprogramma voor AI/Blockchain heeft tot doel het Europese blockchain-ecosysteem te versterken en strategische partnerschappen te ontwikkelen met belangrijke belanghebbenden, waaronder start-ups, kmo’s, EU-landen, nationale stimuleringsbanken, industrie- en durfkapitaalfondsen en particuliere investeerders.

Het doel is om:

• meerdere belanghebbenden bewuster maken van het belang van meer investeringen in AI/blockchain-innovaties;
• een reeks marktconsultaties te houden met een breed scala aan belanghebbenden uit overheden, de particuliere sector en investeerders;
• ondersteuning van de ontwikkeling van de portefeuille van technisch en financieel levensvatbare projecten;
• een investeringstop over AI/Blockchain organiseren die de matchmaking tussen projectontwikkelaars, innovatieve kmo’s, start-ups en particuliere investeerders zal vergemakkelijken.

Fase 2: Investeringsprogramma en adviesdiensten in het kader van Invest EU (2021-2027)

In de tweede fase vanaf 2021 zal de nadruk liggen op:

• het investeringsplatform ontwikkelen via het InvestEU-programma en een groter partnerschap met de diensten van de Europese Commissie, EU-landen (met name via nationale stimuleringsbanken) en mogelijk andere publieke en particuliere financiële instellingen;
• in het platform de ontwikkeling van belangrijke ondersteunende diensten op te nemen, zoals:
  • het verlenen van adviesdiensten om de investeringsbereidheid van KI/Blockchain-kmo’s en -bedrijven te verbeteren;
  • ondersteuning van de ontwikkeling van de portefeuille;
  • het organiseren van fora voor investeerders, matchmaking-evenementen tussen innovators en investeerders; marktconsultaties en andere community building evenementen.
• Het investeringsfonds opschalen naar een volledig ontwikkeld investeringsplatform met een financiering van EUR 1-2 miljard.